【大紀元10月2日訊】
問﹕陳先生，貴公司有那些財務規劃和保險方面的專業服務﹖
答﹕有資產（遺產）規劃，退休金（稅前和稅後儲蓄）投資規劃，年金（Annuity）投資規劃人壽保險，醫療保險，長期療養保險(Long Term Care)和傷殘保險。
問﹕客戶讓您最忙的業務是甚麼﹖
答﹕是年金計劃（Annuity）的投資，近幾年來股票市場獲利不穩定或者跌落，尤其是科技公司的股票跌了不少，使不少的投資者不但以前增值的跌回原值（原點），甚至還造成不小的損失，幾年下來有不少的投資者不但沒賺或者賺很少，有損失著大有人在﹗債券利息市場（Bonds）近幾年也是偏低（創幾十年來的新低）﹗讓投資者不知何去何從，很傷腦筋﹗
問﹕為甚麼您的客戶選擇投資在年金計劃﹖有何特殊的投資優勢﹖
答﹕投資年金計劃的優勢在於它的獲利有延稅（Tax – Defer）的好處（複利成長），類似退休金計劃。一般的退休金計劃（IRA，401K，SEP，ETC）都有每年最高可存數額限制，這樣才享有獲利可延稅的複利成長的優勢。一般稅後的儲蓄金常會投資在共同基金（Mutual Funds）或者銀行的定期存款CD，近幾年來投資成果常常是賺少或者賠多（負獲利）或者CD利息很低，而且其獲利額每年都要扣所得稅（Income Tax），投資者收到 Form 1099 就是要加入所得去扣稅﹗
投資在年金計劃的另一優勢，是數額不受限的資金（稅後的儲蓄金）可以投資在年金計劃來享有獲利的好處（複利成長）。投資者在59.5歲以後來提用年金就沒有國稅局（IRS）的罰金（所提用數額的10%）。即使在59.5歲之前投資者需要資金「提用」時可以用貸款的方式借出，避免國稅局的罰金。如果投資者轉移（Transfer Funds）一些或者全部資金從共同基金或者一個年金計劃轉到另一個年金計劃，就不是提用（Distribution）而沒有國稅局的罰金（10%）。因為投資在年金計劃有獲利延稅（Tax – Defer）的複利成長優勢，加上沒有數額限制的好處，因此年金計劃的投資成為廣受投資者歡迎的財富累積（複利成長）的投資方式。一年有幾百億美元的資金就是投資在年金計劃﹗
問﹕這麼好﹗年金計劃是甚麼﹖有幾種﹖
答﹕人壽保險公司才能發行年金計劃（Anllity），銀行發行CD（定期存款）。年金計劃可分為兩大類﹕固定的年金（Fixed Anllity）和可變的年金（Variable Anllity）。固定的年金計劃是以固定的「年利息」（債券利息市場的利息加上保險公司營運獲利的一部份）成長（每年調整一次）。可變的年金計劃是投資在各類的共同基金（Growth type Mutual Funde,Values type Mutual Funde,Income type Mutual Funde,etc.）讓投資者自己選擇其中的共同基金，各類共同基金也包括股市指標（Equity Index – S&P 500,DJI -30,Nasdaq -100,etc.）的選擇。
問﹕有沒有可能使一種投資是保證賺而不賠（負獲利時不倒扣減少而保值）的呢﹖
答﹕您問得好﹗誰不想投資在保證賺而不賠的投資呢﹗這種包賺不賠的投資真是投資者夢寐以求的理想投資（Ideal or dream Investment）。確實有這種包賺不賠的投資的投資呢﹗有一些壽險公司很有創意地開發出特殊的年金計劃，稱為股市指標年金（Equity Index Annuity, EIA），這種EIA就是保證每年賺（正獲利）的就鎖定，如果是賠（負獲利）的年度就算作零獲利（保值而沒有負獲利的倒扣減少），EIA年金計劃就是包賺不賠的投資的方式﹗EIA年金的發明真是很有創意的（Creative）﹕行年金計劃是由壽險公司發行的，他們精通保險的妙處，運用買「保險」的方式來保障投資的安全。讓負獲利（賠）的年度因有「保險」變成零獲利而保值﹗請看下列對照表更能瞭解EIA年金的投資威力﹕
以$100,000的資金投資五年的結果，假定這五年的賺賠率如下表，來比較一般的共同基金（包括可變的年金）和EIA的五年投資成果﹕
年賺/賠率一般的共同基金 EIA年金
和變可的年金
1 12% $112000 $112000
2 12% $125440 $125440
3 12% $140493 $140493
4 10% $126444 $140439
5 10% $113800 $140439
問﹕如何選擇EIA年金計劃來投資呢﹖
答﹕評選EIA年金計劃時，要考量一些因素才能選到最適合個別投資者的需要來達到最佳的投資回報。其中包括投資期的長短，EIA年金的參與率 （Participation rate），可選擇的股市指標有幾種（S& P500，DJI-30，N2sdaq-100， Russell-2000，S & P MidCap 400，etc.），計算獲利方式（Point-to-Point，Daily Average，Monthly Average）的選擇，有否最高獲利率的限制（Cap 10%，Cap12%，No Cap，etc.），有無獎勵金（Bonus），壽險/年金，公司的財力強度和評估等級(Financial Strength and Ratings)等。綜合考慮這些因素和投資者的需要和目標，才能評選出最適合的EIA年金計劃給個別的投資者作參考。
讀者如有興趣進一步瞭解EIA或者其它年金計劃，請電陳先生973-626-0754，或者電郵[email protected]。電傳﹕973-564-8891。 ◇
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